Pinigų srauto stebėjimas ir verslo pelningumo matavimas yra pagrindinės valdymo kontrolės užtikrinimo priemonės. Pagrindinės verslo vadovo pareigos yra:
A) Sukurkite vertę įmonei ir jos klientams.
B) Renkite rezultatus, kurie atitiktų tai, dėl ko susitarė akcininkai.
Patikrinti vadybos protokolai padeda norintiems pagerinti įmonės veiklą, nepaisant dydžio ar apyvartos.
Organizacijos gali padidinti savo pelningumą trimis būdais:
1. Griežta išlaidų kontrolė: reiškia atsižvelgti į tai, kad įmonės gyvena iš to, ką gamina, o ne dėl to, ką taupo. Ši alternatyva optimizuoja pajamas.
2. Pagerinkite maržas pagal produktus: reikalauja jautrumo nuolat matuoti, kas vyksta rinkoje. Tai yra ideali alternatyva, tačiau neturime pamiršti, kad dėl dabartinio konkurencingumo vis mažiau galimybių padidinti maržas.
3. Padidinkite pardavimų dažnumą (pinigų srautų generavimas arba rotacijos padidėjimas): reiškia parduoti daugiau, tuo pačiu metu, su ta pačia struktūra ir tomis pačiomis investicijomis. Tai kelias, kurį šiandien eina organizacijos, be to, daug dėmesio skirdamos veiksmingai išlaidų kontrolei.
Pinigų srauto generavimas
Pinigų srauto generavimas yra vienas iš trijų įmonės sugebėjimo uždirbti pelno rodiklių. Tai reiškia, kad reikia žinoti:
1. Jei generuojate pakankamai pinigų srautą.
2. Kokie yra pinigų generavimo šaltiniai.
3. Kaip naudojami šie pinigai.
Ką reiškia „pinigų srauto generavimas“? Tai yra skirtumas tarp pinigų, kurie tam tikru laikotarpiu įeina į verslą, ir tų, kurie įplaukia iš to. Kitaip tariant, jūs turite atkreipti dėmesį į tai, kokiu greičiu surenkamos kolekcijos ir tvarkomos pajamos, ir kaip jas išstumia iš įmonės.
Būna, kad įmonės sugeneruoti pinigai neįeina tada, kai jų reikia. Šis atsiskaitymo laiko ir inkasavimo laiko nesuderinamumas gali turėti labai didelę įtaką tikrai pinigų generacijai. Jūs turite visiškai kontroliuoti pinigų grandinę. Daugelis kompanijos žmonių mano, kad už pastarąją yra atsakinga tik finansų sritis; Tačiau tiesa yra ta, kad visi darbuotojai turėtų žinoti, ar jų veiksmai sunaudoja pinigus, ar uždirba pinigus.
Tarkime, kad komerciniame rajone išankstinis mokėjimas per 15 dienų. Tai uždirbs pinigų greičiau nei tikėtasi. Dabar, jei kitos sritys nežino apie įmonės finansinius srautus, gali būti, kad šie „netikėti“ pinigai yra naudojami skubotai ar neprotingai.
Daugybę kartų į surinkimo valdymą dažnai neatsižvelgiama kaip į tinkamo srauto generatorių. Teisingas jos veikimas yra būtinas, kad bendrovės pinigai būtų ten, kur jiems yra patogiausia akcininkams: toje pačioje įmonėje, o ne trečiųjų šalių rankose. Labai svarbu kontroliuoti įplaukas ir pinigus. Mielas skaitytojau, ar manote, kad visi įmonės vadovai atsižvelgia į pinigų srautus?
Turto grąža: pažiūrėkime pavyzdį
Viskas, kur buvo įdėta pinigų tikintis grąžos, vadinama „turtu“. Kiek šiandien uždirba turtas? Investicijų ar kapitalo grąža reiškia pinigus, kuriuos akcininkai investavo į verslą.
Tarkime, kad žmogus nori pradėti verslą. Kadangi neturi pradinio kapitalo (turto), jis skolinasi pinigų su 2,5% mėnesio palūkanų norma, kuri prilygsta 30% metinių tiesioginių palūkanų arba 34% metinių sudėtinių palūkanų.
Kaip galite išgyventi tokiu pomėgiu ir gauti grąžą? Spartinti pinigų srautus - tai reiškia kontroliuojamą atsargų, atsargų, atsargų ir kt. Sukimąsi. Taip pat tokiu žaidimo greičiu būtina išlaikyti pakankamą pelno maržą kiekvienam verslo veiksmui (pagrindinė ir tikėtina kiekvieno verslo vadovo atsakomybė). Tai labai paprasta, tai reiškia, kad kuo daugiau kartų jis parduodamas, tuo daugiau pelno gausite.
Pažvelkime į prekybos centro pavyzdį: ten pieno dėžutės atsargos atnaujinamos kiekvieną dieną (sukimosi greitis), o investuoti pinigai plius nedidelė pelno marža yra atgaunama. Šiuo atveju turto grąža yra puiki. Visi produktai turi cirkuliuoti iš įmonės į klientą ir kuo greičiau, tuo geriau, ypač atsižvelgiant į tai, kad pastatyti produktai sukelia dideles paslėptas išlaidas.
Norėdami žinoti savo verslo apyvartos greitį, turite padalyti bendrą pardavimą iš visų atsargų.
Greitis = Bendras pardavimas / Bendras atsargų kiekis
Kodėl svarbu sukimosi greitis? Nes pinigai, likę imobilizuoti „neparduotuose produktuose“, negrąžinami. Ta pati struktūra turi pasiekti didžiausią pardavimų skaičių. Aš tai vadinu greitu judėjimu. Kuo didesnis sukimosi greitis, tuo didesnis našumas. Iš tikrųjų turto grąža (išreikšta procentais) yra lygi pelno maržai, padaugintai iš turto apyvartos normos:
TURTO VEIKLOS REZULTATAI = MARGIN X SPEED
Geriausių bendrovių turto grąža yra didesnė kaip 10%, sumokėjus mokesčius.
Norėčiau pabrėžti, kad už trokštamų rezultatų pasiekimą yra atsakingos įmonės komercinės zonos ir kiekvienas iš verslo vadovų. Kartu jie turėtų padidinti pinigų srautų dažnį ir, be to, pasirengti tinkamai juos naudoti (pavyzdžiui, atsakingai naudodami įvairius biudžetus).
Maržos reikšmė
Bendrojo pelno marža - tai visi pinigai, įplaukiantys į įmonę vykdant komercinę veiklą, atėmus tiesiogines išlaidas; Tai yra tiesiogiai susiję su prekių, gaminių ar paslaugų gamyba ir pirkimu.
Kita vertus, grynasis pelno dydis apskaičiuojamas iš bendrojo pelno maržos atimant visas fiksuotas išlaidas: administracines išlaidas, paskolų ar kreditų palūkanas ir mokesčius.
Pažvelkime į „Triboli SA“ stiklinių puodelių gamyklos pavyzdį. Kiekvienos stiklinės gamyba kainuoja 7 USD. Kita vertus, pardavimo kaina yra 10 USD. 2008 m. „Triboli SA“ pardavė visą savo produkciją: milijoną stiklinių. Greitas apskaičiavimas suteikia 3 000 000 USD bendrąjį pelno maržą. Tuo pačiu laikotarpiu įmonė užfiksavo fiksuotas 2 000 000 USD išlaidas; Tai reiškia, kad jūsų grynasis pelno dydis buvo 1 000 000 USD, tai atitinka 10% jūsų apyvartos.
Išmatuokite našumą
Našumas gali būti matuojamas trimis būdais:
- Turto grąžos (arba ROA) apskaičiavimas.
- Investicijų grąžos skaičiavimas (arba IG, santrumpa anglų kalba, reiškianti investicijų grąžą).
- kapitalo grąžos arba grynosios nuosavybės (arba ROE) grąžos apskaičiavimas.
Šie rodikliai parodo, kiek pinigų į bendrovę patenka panaudojant jos turtą, padarytas investicijas ar akcininkų įneštą kapitalą.
Grįžkime prie „Triboli SA“ pavyzdžio. Kaip jau minėjome, 2008 m. Bendrovės bendrieji pardavimai sudarė 10 000 000 USD, jos bruto marža buvo 30%, o grynoji marža - 10%. Norėdami apskaičiuoti jo efektyvumą, turime atsižvelgti į kitus duomenis: 2008 m. Sausio mėn. „Triboli SA“ nusipirko naują stiklo gamybos liniją, o tai reiškė 100 000 000 USD investiciją. Be to, metų pabaigoje ataskaitose buvo parodyta 70 000 000 USD turto, o kapitalas - 40 000 000 USD.
Dabar, jei norime apskaičiuoti turto grąžą, grynąją pelno normą turime padauginti iš turto greičio (pastaroji gaunama padalinant pardavimus iš turto).
ROA = M x Pardavimai / turtas
Šiuo atveju „Triboli SA“ ROA buvo 1,5%.
Norėdami žinoti, kokia yra investicijų grąža, turite padauginti grynąjį pelno dydį iš investavimo greičio (pastarasis gaunamas padalijus pardavimą iš investicijos).
IG = M x Pardavimai / Investicijos
Šiuo atveju „Triboli SA“ ROA buvo 1%.
Galiausiai, norint apskaičiuoti kapitalo grąžą arba grynąjį kapitalą, grynąją pelno maržą reikia padauginti iš kapitalo greičio (pastaroji gaunama padalinant pardavimus iš kapitalo, neįskaitant pinigų, kuriuos įmonė galėjo pasiskolinti.).
ROE = M x pardavimai / kapitalas
Šiuo atveju „Triboli SA“ ROE buvo 2,5%.
Sukimosi greitis
Įmonės, nesinaudojančios šia koncepcija, daugiausia dėmesio skiria pelno maržai. Norint žinoti verslo rezultatus, būtina atsižvelgti į pelno maržą ir rotacijos greitį.
Vienas pagrindinių principų sako, kad įmonės turto grąža turėtų būti didesnė už bankų ar akcininkų pateiktas pinigų sąnaudas. Priešingu atveju akcininkų turtas bus sunaikintas. Svarbu įsitikinti, kurios įmonės ar produktai nepadengia kapitalo išlaidų. Tokiais atvejais rekomenduojami du būdai: pagerinti našumą arba atsikratyti jų.
Padidinus sukimosi greitį, reikia sumaniai parduoti daugiau, tuo pačiu metu ir su ta pačia struktūros kaina. Vieniems tai atrodo tikras iššūkis, kitiems - vienintelis kelias.
Išmatuokite pelningumą visose srityse.
Kaip sakiau pradžioje, pagrindinė verslo vadovo pareiga yra kurti vertę ir generuoti rezultatus, ir tam reikia, viena vertus, būti atidžiam tam, kas vyksta verslo kosmose, ir užtikrinti, kad vidaus valdymas, kita vertus. Tai yra atsakomybė, susijusi su visais verslo vadovais, ir aš reikalauju: nesvarbu, kuriai sričiai jie priklauso. Dabar galite pasakyti, kad kontroliuoti pinigų srautus yra gana paprasta, tačiau kalbėti apie pelningumo matavimą „minkštose“ įmonės vietose gali būti šiek tiek sudėtingiau. Kaip žmogiškieji ištekliai ar planavimas matuoja jo pelningumą? Ar tai įmanoma? Taip, tai įmanoma ir tikrai būtina!
Pavyzdžiai, į kuriuos reikia atsižvelgti
Pažvelkime į du pavyzdžius. Pirmasis mums parodo, kaip prastas žmogiškųjų išteklių srities valdymas daro tiesioginį poveikį bet kuriam įmonės pelningumo indeksui. „Triboli SA“ dirba šimtas darbuotojų, o vidutinis atlyginimas siekia 3000 USD; Tai reiškia 300 000 USD peso mėnesinį atlyginimą. Vidutinis pravaikštų skaičius pramonėje siekia 3%, tačiau „Triboli SA“ jis siekia 12%. Pagrindinė priežastis yra labai prastos skatinimo politikos taikymas, o tai reiškia, kad įmonei kas mėnesį tenka mokėti 36 000 USD. Atsižvelgiant į vidutinį pravaikštų skaičių pramonėje, galime teigti, kad netinkamas žmogiškųjų išteklių srities valdymas sukelia papildomų 27 000 USD išlaidų, kurios tiesiogiai veikia bendrąją maržą, o kartu ir grynąją maržą, taigi daro įtaką viso įmonės pelningumo indeksų.
Kita vertus, „Triboli SA“ turi planavimo sritį, kurioje numatomas sąnaudų ir gamybos pamainų koordinavimas. Dėl tam tikrų priežasčių vidinis žaliavų tiekimo neefektyvumas tam tikrą mėnesį sulėtino gamybos liniją. Tuomet įmonė turėjo kompensuoti gamybos prastovas viršvalandžiais iš savo operatorių. Įmonės vidutinės mėnesio viršvalandžių išlaidos yra 6000 USD (tai atitinka 2% darbo užmokesčio). Bet tą mėnesį neveiksmingas išteklių tiekimas reiškė 15% daugiau viršvalandžių. Tada įmonė turėjo sumokėti papildomus 39 000 USD už viršvalandžius, kad tik išlaikytų standartinį gamybos lygį. Kaip ir ankstesniu atveju, šios tiesioginės darbo jėgos išlaidos tiesiogiai paveikė pelno maržas irtaigi, prie visų bendrovės pelningumo indeksų.
